• 网站首页
  • 要闻
  • 公司
  • 宏观
  • 新股
  • 国际
  • 银行
  • 券商
  • 新三板
  • 科创板
  • 存款利率下调潮席卷银行业,中小银行跟进迅猛

    发布时间: 2025-05-29 13:54首页:主页 > 银行 > 阅读()来源:实投财经

    5月20日以来,全国银行业掀起新一轮存款利率下调潮,城农商行、民营银行等中小金融机构快速跟进,部分品种利率降幅达30个基点。相较于去年10月存款利率调整,本轮降息呈现"幅度更大、响应更快"的特征,折射出银行业持续承压的净息差管理难题,更可能触发居民存款向理财市场迁移的连锁反应。

    中小银行密集调降,利率差异逐步收敛
    5月28日,上海华瑞银行年内第三次下调存款利率,活期及3年期定存利率均下调10个基点,但民营银行利率水平仍居各类银行首位。同日,沪农商行启动全线调整:活期利率下调5基点,3个月至5年期定存利率降幅达15-25基点不等。截至5月28日,北京银行、江苏银行、宁波银行、长沙银行等城商行已悉数完成利率调整。

    区域银行利率调整呈现差异化特征:北京银行新利率体系与股份行全面接轨,3个月至5年期定存利率分别为0.7%-1.35%;宁波银行各期限利率普遍高出10-25基点,3年期达1.55%;长沙银行则以30基点的最大降幅领跑,其3年期、5年期定存利率分别降至2.15%、2.25%。

    降息节奏超预期,净息差压力凸显
    本轮调整呈现三大特征:一是降幅超预期,5月20日六大国有行及招商银行率先行动,1年期定存利率下调15基点,5年期下调25基点,降幅超同期LPR下调幅度;二是传导速度快,股份行2日内完成跟进,城农商行、民营银行调整节奏较去年明显提速;三是覆盖范围广,全国性银行与区域银行同步调降,打破此前"大行先行、中小行跟随"的渐进模式。

    国海证券固收首席靳毅指出,2025年一季度商业银行净息差持续收窄,大型银行、股份行、城商行、农商行净息差分别收窄11、5、1、15基点至1.33%、1.56%、1.37%、1.58%。中金公司测算显示,本轮LPR与存款利率同步下调可为银行息差增厚7个基点。

    资金迁移或加速,理财市场迎活水
    市场普遍预期,本轮存款利率下调将加剧"存款搬家"效应。信达证券首席固收分析师李一爽分析,此次降息呈现"普降"特征,中小银行利率优势收窄,资金外流方向或转向非银机构。参照历史经验,2024年禁止手工补息及两轮存款降息曾推动超4万亿存款流出,本轮调整可能引发更大规模资金重配。

    值得注意的是,本次调整后银行体系利率差距显著缩小。北京银行3年期定存利率1.30%,已与招商银行持平;长沙银行3年期利率2.15%,较国有大行仅高15基点。业内人士认为,随着存款利率市场化推进,银行负债成本管控将进入新阶段,如何通过产品创新、服务升级留住低息差环境下的优质客户,将成为中小银行的核心命题。

    当前,银行业净息差保卫战已从资产端向负债端延伸。在让利实体经济与稳定经营压力的双重约束下,存款利率市场化调整机制正深刻重塑行业竞争格局,而居民金融资产配置的图谱也可能迎来新变局。

    特别声明:文章内容仅供参考,不造成任何投资建议。投资者据此操作,风险自担。
    广告
    广告

    网站首页 | 要闻 | 公司 | 宏观 | 新股 | 国际 | 银行 | 券商 | 新三板 | 科创板

    关于我们 - 联系我们 - 服务与报价 - 使用许可协议

    未经本站书面特别授权,请勿转载或建立镜像

    Copyright © 2020 实投财经 版权所有 | 京ICP备2021007416号-1